摘 要：本文构建行业市场化指数，选取中国高技术产业1995-2010年的细分行业面板数据，在考虑创新投入和企业规模等条件下，实证考察了行业市场化进程对创新绩效的影响及行业差异。研究发现，市场化程度的提高对中国高技术产业的创新绩效产生了积极影响，且入世后的这种积极影响更大；而行业特征影响着市场化进程对高技术产业创新绩效的提升效果，在垄断程度较低、技术密集度较低、外向度较高的高技术行业中，市场化程度的提高对创新绩效的促进作用更大。
关键词：行业市场化进程；创新绩效；行业差异；高技术产业
Evolvement of Industrial Marketization and Innovation Performance
——The Empirical Evidence from China’s High-tech Industries
Abstract: This article constructs the index of industrial marketization and selects the sub-industry panel data of China’s high-tech industries during the period of 1995 to 2010. Under the conditions of considering the input of R&D and the firm size, using the GMM method of dynamic panel data, it examines the evolvement of marketization influence on innovation performance and industry disparity. The results show that the evolvement of marketization makes a significant impact on innovation performance. Moreover the impact is more significantly after joining WTO. However, industry characteristics make a significant impact on the degree which the evolvement of marketization influences on innovation performance. In the lower monopoly, lower technology-intensive and higher export-oriented industry, the evolvement of marketization makes an more significant impact on innovation performance.
Key words: Evolvement of Industrial Marketization；Innovation Performance; Industrial Disparity；High-tech Industry
引 言
随着知识经济的到来，世界经济发展已经进入高技术竞争时代。高技术产业作为利用高技术研发成果进行产品生产和服务的产业部门，创新是推动其发展的核心动力。而对高技术产业创新而言，如何有效地利用有限的创新资源，不断提高创新绩效显得尤为重要。那么，哪些因素决定着产业创新绩效的提高呢？国内外大量的研究都表明，对具有清晰产权制度安排、成熟市场经济制度和完善法治环境的发达国家来说，企业规模（Freeman & Soete，1997；Gayle，2001；吴延兵，2006）、市场结构（Broadberry & Crafts，2000；Gayle，2001）和技术机会（吴延兵，2006）等都是影响产业创新绩效的重要因素。而对正处于经济体制转型过程中的发展中国家——中国来说，产业创新绩效的提高还可能由其市场化为导向的制度改革与完善所带来的（Jefferson et al.，2006；吴延兵，2006；成力为、孙玮，2012）。
文献检索结果表明，研究市场化改革进程对中国产业创新绩效的文献并不多[1]，且早期的研究大多集中于经济体制转型过程中产权制度对创新绩效的影响，如姚洋、章奇（2001）、Zhang et al.（2003）、Jefferson et al.（2006）、吴延兵（2006）关注了不同产权制度企业的创新效率，研究发现，相对于其他类型的所有制企业来说，国有产权企业的创新效率最低。近期也有少数研究力求采用更为全面的指标来反映市场化进程；如成力为、孙玮（2012）采用政府干预度、行业开放度和要素市场发育程度等三个方面指标来反映，结果显示，政府直接资金扶持在长期内对创新效率产生了负向影响，而行业开放以及要素市场发展都显著提高了创新效率。然而，我们知道，我国的市场化改革是由一系列经济、社会、法律体制的变革组成，涉及到体制的方方面面（樊纲等，2011）。可见，已有研究所选取的指标无法准确地反映我国的市场化进程，因而它们无法反映市场化转型对创新绩效影响的全貌。
基于此，本文进一步考察市场化进程对创新绩效的影响，在现有文献的基础上，本研究做出了以下贡献：第一，已有研究仅使用一个或者几个代理变量来反映行业市场化进程，本文则在中国经济改革研究基金会国民经济研究所（樊纲等，2011）编制的中国市场化进程指数[2]（简称市场化指数）基础上，从行业层面构建一套指标体系（即行业市场化指数）来测算细分行业的市场化程度，这能够更为全面且准确地反映我国高技术细分行业的市场化进程，因而也能够更好地揭示行业市场化进程对创新绩效的影响。第二，已有研究没有考察市场化程度的提高对创新绩效影响的行业差异性；然而，对于不同性质的行业而言，市场化程度会不同，因而其对创新绩效的影响可能会存在着差异。基于此，本文进一步考察了在垄断程度、外向度和技术密集度不同的行业中，市场化进程对创新绩效的影响是否存在行业差异。第三，加入WTO是我国市场化改革持续深化的重大标志，入世前后行业市场化程度可能存在较大差异；为此，本文进一步实证考察了入世前后的高技术产业市场化进程对创新绩效的影响是否存在差异。此外，为了避免高估市场化改革的影响，在估计时把企业规模和经济绩效等因素进行了控制。
[1]国外也有少数相关成果，研究认为，一个软预算约束的集权经济对创新的阻碍作用（Qian and Xu，1998；Huang and Xu，1998）；其原因是，在高度集权的经济中，软预算约束使得企业家将创新资源更多地投入到寻租领域，这会导致新产品创新投入的下降以及创新绩效的低下。与集权经济不同，自由市场经济下创新成功所带来的丰厚回报和竞争压力则促使着企业家坚持不懈地提高创新绩效（Baumol，2002）。
[2]相对于其他的指标而言，中国市场化进程指数具有如下优势，它是对经济转轨过程中的市场化程度的测度，而不是对“国际竞争力”或“经济自由度”的测度；它的指标体系设置针对我国各地区，获取的资料上具有优势，不仅具有较长期间的数据，而且包括各个地区的明细数据（方军雄，2006）。正是由于该指数能够更为准确地反映我国的市场化进程，在实证研究上得到了较为广泛应用（夏立军和方轶强，2005；方军雄，2006；樊纲等，2011）；基于此，本文以该指数为基础，构建能够反映细分行业市场化进程的行业市场化指数。
